Účetní řekne, že firma skončila v zisku. Vy otevřete účet a není z čeho zaplatit dodavatele. Není to výjimka ani smůla – setkává se s tím většina podnikatelů. Je to rozdíl mezi ziskem a cashflow, dvě věci, které vypadají podobně, ale fungují úplně jinak. A přitom to není nic složitého.
Zisk a cashflow nejsou totéž
Zisk je účetní pojem. Vypočítá se jako rozdíl mezi výnosy a náklady za dané období. Problém je, že výnosy se do účetnictví zaznamenávají v momentě, kdy fakturu vystavíte – ne když vám klient peníze skutečně zaplatí.
Cashflow je pohyb skutečných peněz. Sleduje, kolik peněz do firmy reálně přišlo a kolik z ní odešlo – bez ohledu na to, co říká výsledovka. Právě v tomto rozdílu se skrývá záhada firem, které na papíře vydělávají, ale na účtu nemají z čeho zaplatit.
Proč nastává rozdíl v praxi
Představte si, že vyfakturujete klientovi 20 000 eur. Do výsledovky se vám ihned zaúčtuje výnos 20 000 eur. Ale pokud klient zaplatí fakturu až za 60 dní, tyto peníze se do vašeho cashflow dostanou o dva měsíce později. Mezitím musíte vyplatit mzdy, zaplatit dodavatelům, uhradit nájem.
Kromě splatnosti faktur existují další běžné příčiny tohoto nesouladu: nákup majetku – firma zaplatí za auto nebo vybavení najednou, do nákladů se to dostává postupně přes odpisy; splácení úvěru – splátky jistiny nejsou daňový náklad, ale peníze z firmy odcházejí; tvorba zásob – firma nakoupí zboží, zaplatí za něj, ale peníze se „zamrazí“ ve skladu; rychlý růst – čím rychleji firma roste, tím více peněz zabírá provozní kapitál.
Proč i rostoucí firma může mít problém
„Rastislav vede IT firmu s pěti zaměstnanci. Minulý rok získal tři velké zakázky, obrat výrazně vzrostl a závěrka ukázala pěkný zisk. Na jaře mu ale téměř nestačilo na výplaty. Všichni tři klienti platili faktury s 90denní splatností. Mzdy platil každý měsíc, příjmy od klientů přicházely s velkým zpožděním. Rostl, a právě proto mu chyběly peníze.“
V praxi to znamená, že růst firmy sám o sobě cashflow nezlepší. Naopak – rychle rostoucí firma potřebuje více provozního kapitálu, ne méně. Pokud se chcete vyhnout zbytečným chybám spojeným s financováním firmy, doporučujeme podívat se také na článek Nejčastější účetní chyby, kterých se podnikatelé opakovaně dopouštějí.
Jak poznáte, že váš cashflow má problém
Existují jasné signály, že firma má problém s peněžním tokem – i když je zisková: opakovaně řešíte, zda „vyjdete“ před výplatou; dodavatelům platíte pozdě, i když obchod jde dobře; čerpáte kontokorent nebo si půjčujete na běžný provoz; nevyplatili jste si dividendy ani odměnu, i když firma vykázala zisk; nevíte říct, kde jsou peníze, které firma vydělala.
Pokud rozpoznáváte alespoň dva z těchto bodů, je čas řešit cashflow systematicky – ne hašením požárů.
Co s tím můžete udělat
Dobrá zpráva je, že cashflow lze řídit. Několik kroků, které fungují i v malých firmách:
- Nastavte splatnost faktur vědomě – standardní splatnost 14 nebo 30 dní je běžná a klienti ji akceptují,
- Žádejte zálohy – při větších zakázkách je záloha 30–50 % standard, ne výjimka,
- Sledujte pohledávky aktivně – neplatiče řešte dříve, než se zpoždění prodlužuje na měsíce,
- Mějte přehled o fixních výdajích – mzdy, nájem, odvody, splátky úvěrů jsou vždy předvídatelné,
- Budujte finanční rezervu – ideálně ve výši dvou- až třímesíčních fixních nákladů.
Proč podnikatelé cashflow podceňují
„Andrea provozuje síť kosmetických salonů. Vždy se dívala jen na měsíční zisk. Když přišlo slabší období a zároveň faktury za rekonstrukci provozovny, zjistila, že nemá dostatek hotovosti. Kdyby sledovala cashflow průběžně, věděla by to předvídat a vytvořit rezervu včas.“
Zisk je důležitý – říká vám, zda váš byznys model funguje. Cashflow je životně důležitý – říká vám, zda firma přežije příští měsíc. Oba ukazatele je třeba sledovat paralelně. Jak na to se dočtete také v článku Profesionální vedení účetnictví je základem každé úspěšné firmy.
Varovné signály bývají viditelné předem
Firmy se nedostávají do problémů ze dne na den. Nejčastěji se to stane proto, že dlouho nesledovaly cashflow a neměly dostatek rezervy na překonání horšího období. Přitom varovné signály bývají viditelné měsíce předem – pokud víte, kde hledat.
Chcete nastavit systém, který vám dá přehled o cashflow a včas upozorní na problémy? Rádi se podíváme na situaci vaší firmy společně.